Кредитне плече звичайними словами

Зміст

Як вкласти $1000, отримати $25000 і не втратити всі гроші




Щоб заробити більше, потрібно більше вкладати. Іноді з маленькою сумою навіть не можна почати торги. На ринку Forex, наприклад, мінімальний розмір позиції — €100000. Для деяких інвесторів це величезні гроші. Розв’язує проблему кредитне плече та маржинальна торгівля.

Кредитне плече — що це?

Це співвідношення особистих грошей інвестора до загальної суми, яку він позичив у брокера для операцій на біржі. Наприклад, кредитне плече 1:4 означає, що інвестор узяв кошти, що перевищують його власні в чотири рази. Комбінації бувають різними: 1:100 та навіть 1:200. У багатьох країнах максимальне співвідношення —  1:25. Позика дає змогу збільшити розмір угоди та отримати додатковий прибуток.


Розглянемо варіанти торгівлі без кредитного плеча та з його використанням:


  • Без позики. Ви поповнюєте рахунок на $1000. Припустимо, ціна однієї акції — $100. За ваші гроші можна купити 10 акцій. Більше не вийде — не вистачить коштів

  • З позикою. Брокер пропонує, наприклад, важіль 1:100. Тобто ви можете купити вже не 10, а 1000 акцій. І, відповідно, заробити у 100 разів більше


Для маленьких сум зазвичай дають велике кредитне плече, для великих — маленьке. Це стандартна практика, однак новачкам слід бути обережнішими зі значними фінансами. Що більше грошей, то вищі ризики. Уявіть, що ви купили 10 цінних паперів по $100 за одиницю. Якщо вартість кожної впаде на $1, ви втратите $10. Якщо у вас буде тисяча акцій, втрати становитимуть уже $1000. Так при коливанні всього на один долар можна отримати серйозні збитки. Як знизити ризик?

Як не втратити гроші

Існують два простих способи:


  • Не вкладати все в одну угоду. Навіть за наявності великого кредитного плеча та впевненості в успіху не потрібно торгувати на весь капітал

  • Використовувати стоп-лосс — відкладений ордер. Він спрацьовує, коли ціна опускається до встановленого рівня, після чого угода автоматично закривається


Stop loss страхує від значних втрат і економить час. Трейдерові не потрібно постійно стежити за зміною ціни. Візьмемо ті ж акції по $100 за одиницю. Якби інвестор встановив стоп-лосс на $99,5, то втратив не $1000, а $500.

Маржа та маржинальна торгівля

Ви вже знаєте, що таке кредитне плече. Застава, що клієнти вносять на рахунок брокера, який надав позику, називається маржею. Заставою можуть бути гроші та активи. Вони повертаються, щойно угода закривається.


Наведемо приклад. У вас тисяча доларів. Але для задуманої операції на фондовому ринку потрібно набагато більше. Відсутні фінанси ви позичаєте у брокера. Щоб захистити себе, він виставляє поріг збитку. Навіть якщо угода виявиться невигідною, фахівець збереже гроші. У разі успішного результату весь прибуток залишається вам, а брокер забирає назад лише свої кошти. Зверніть увагу, що при маржинальній торгівлі ви ризикуєте не заставою, а всією сумою на рахунку.

Плюси та мінуси угод з кредитним плечем

Головні ризики маржинальної торгівлі:


  • Кредит дають лише на деякі активи. Тільки на ліквідні цінні папери. Запитуйте список активів у брокера

  • Маржа може бути як дуже маленькою, так і дуже великою. Все залежить від конкретного активу та вимог брокера

  • Ризик втратити інвестиції. Що більше вкладаєте, то більше можете втратити. Багато що також залежить від самої угоди: особливостей цінних паперів, стратегії та ситуації на ринку. Мінімізувати втрати допомагає стоп-лосс


Переваги використання кредитного плеча:


  • Легкість отримання. Жодних документів або додаткових юридичних процедур. Іноді таку послугу для інвестора передбачено заздалегідь

  • Для застави підходять будь-які активи. Не лише валюта, а й цінні папери

  • Збільшуючи капітал, можна укладати вигідні угоди. Навіть не маючи коштів, трейдер має можливість отримати значний прибуток

  • Відсутність комісії за користування кредитом. Брокер забирає назад лише суму, що надав


Здається, що маржинальну торгівлю створено для новачків, які не мають достатніх фінансів. Але трейдерам-початківцям не варто пускатися берега та торгувати з кредитним плечем 1:200. Беріть невеликі позики — це поступово збільшить капітал і не дасть втратити останнє.


Уникати кредиту також не варто. Цілком нормально, коли молодий бізнесмен бере позику в банку та розвиває свою справу. Так і на фондовій біржі. За умови розумного використання кредитне плече — ефективний інструмент торгівлі.