Рынок накануне
Торги 14 октября на американских площадках завершились на отрицательной территории, но гораздо выше минимума сессии. Индекс S&P500 снизился на −0,15%, до 3483 пунктов, Dow Jones потерял символические 0,07%, NASDAQ опустился на −0,47%. На настроение инвесторов негативно повлияли новые ограничительные меры в Европе в связи с ухудшением эпидемиологической ситуации.
Новости компаний
Выручка и прибыль инвестиционной компании Charles Schwab (SCHW: +5,2%) оказались немного лучше ожиданий, как и объем активов клиентов.
Vertex Pharmaceuticals (VRTX: −20,7%) остановила продажу препарата VX-814 в связи с выявленными опасными побочными эффектами.
Предыдущая квартальная выручка Fastly (FSLY: −27,2%) оказалась хуже консенсуса, так как крупнейший клиент сервис TikTok не оправдал ожиданий относительно темпов роста аудитории.
Мы ожидаем
Сегодня мировые фондовые площадки демонстрируют смешанную динамику на достаточно спокойных торгах. Свежих драйверов движения новостной фон не несет. Основными темами для обсуждений остаются перспективы утверждения пакета фискальных стимулов и других точечных мер поддержки экономики, предвыборная гонка в США, а также ухудшение эпидемиологической ситуации во множестве стран.
Вчера Трамп и Байден провели встречи со своими избирателями. Трамп в очередной раз подвергся критике за непродуманную реакцию на эпидемию COVID-19. Байден прежнему опережает Трампа с преимуществом в 11%. Действующий президент пытается завоевать поддержку электората за две недели до выборов, призывая законодателей рассмотреть более широкий пакет стимулов. При этом лидер республиканцев в Сенате Митч Макконнелл отметил, что многие представители его партии из верхней палаты парламента выступают за принятие программы экономической поддержки в объеме лишь $500 млрд. В условиях отсутствия новых драйверов участники рынка будут ориентироваться на свежие данные по розничным продажам, а также на ожидания относительно планируемых релизов корпоративной отчетности.
Азиатские фондовые индексы завершили сессию разнонаправленно. Японский Nikkei потерял −0,41%, гонконгский Hang Seng вырос на +0,94%, китайский CSI300 опустился на 0,15%.
Европейские индексы перешли в боковик, а Euro Stoxx 50 торгуется почти без изменений.
Ставка по 10-летним трежерис снижается до 0,72%. Фьючерс на нефть Brent опустился до $42,6. Золото колеблется у отметки $1910.
Ожидаем, что S&P500 в ходе предстоящей сессии будет консолидироваться в диапазоне 3450–3525 пунктов.
Новости экономики
Сегодня будут опубликованы данные по объему розничных продаж за сентябрь. Ожидается ускорение темпов роста на +0,1% по сравнению с предыдущим месяцем, до 0,7%. Данные по банковским транзакций демонстрируют сильную динамику потребительских расходов в сентябре, в том числе благодаря уверенному повышению объемов продаж автомобилей. Считаем, что статистика способна приятно удивить инвесторов.
Отчеты
Сегодня будут опубликованы результаты депозитарного банка Bank of New York Mellon (BK). Прогноз предусматривает снижение EPS на 12%, до $0,94. Считаем, что отчетность Bank of NY Mellon будет успешнее, чем у ряда других банков. Ожидается снижение чистых процентных доходов, но из-за меньшей зависимости от источника прибыль BK сильно не пострадает.
Появится квартальный отчет нефтесервисной компании Schlumberger (SLB). Рынок ожидает роста выручки SLB на + 1%, до $5,4 млрд, при повышении скорректированной EPS в 2,5 раза, до $0,12. По нашему мнению, выручка компании может недотянуть до прогнозируемых значений из-за минимальной за десятилетия буровой активности. Однако мы не исключаем положительных сюрпризов по поводу прибыли и операционного денежного потока.
Техническая картина
Технически S&P500 способен восстановить восходящее движение. Как мы и предполагали, индекс широкого рынка накануне нашел поддержку вблизи ключевого уровня 3430, при этом два предыдущих ценовых разрыва (гэпа) полностью закрылись. Считаем, что в среднесрочной перспективе индекс S&P500 будет склонен к росту, пока область 3400–3430 выступает для него поддержкой.
